Помощь идет

Фото: Reuters

Правительство США хочет получить право выкупить у банков обесценившиеся ипотечные облигации, чтобы остановить разрастающуюся эпидемию финансового кризиса. Масштаб финансовых вливаний может составить сотни миллиардов долларов, став крупнейшим в истории США.

Вчера министр финансов США Генри Полсон и председатель Федеральной резервной системы США Бен Бернанке встретились с руководством конгресса для обсуждения пакета срочных экономических мер. По словам Полсона, минфин и ФРС работают над "быстрым решением, направленным в самое сердце проблемы". Таковым глава минфина назвал "неликвидные активы" американской банковской системы, образовавшиеся в результате "коррекции на рынках недвижимости".

"Мы готовим подход, который бы учитывал все системные риски и стрессы для наших рынков капитала", - заверил Генри Полсон. По его словам, такой "всеобъемлющий подход потребует подготовки законодательства, которое позволит принять меры в отношении неликвидных активов на балансах банков".

Одной из чрезвычайных мер может стать создание федеральной финансовой структуры - государственного агентства, которое сможет выкупить неликвидные долговые обязательства и "плохие активы" у коммерческих банков. Именно эти активы стали источником кризиса на долговом рынке, который постепенно распространился на все сегменты финансовой системы США. Только Citi, JP Morgan, Bank of America, Goldman Sachs, Merrill Lynch, Lehman Brothers имели на 30 июня активов низшего, третьего класса на 500 млрд долларов, отмечает в этой связи агентство Bloomberg. Впрочем, реальная цена этих активов - сложный вопрос, так как они не являются в настоящее время ликвидными, отмечают эксперты. Другое рассматриваемое предложение - создание федеральной системы страхования для инвестфондов, работающих на денежном рынке, чтобы предотвратить вывод средств инвесторов из этих фондов, объем которых составляет около 3,4 трлн долларов.

Впрочем, все эти инициативы должны будут еще получить поддержку американских законодателей. Те, в свою очередь, уже заверили исполнительную ветвь власти в готовности к совместной работе, призванной урегулировать экономический кризис. "Мы надеемся на очень быстрое продвижение сразу после представления администрацией окончательного плана действий", - сказала спикер палаты представителей конгресса Нэнси Пелоси (демократ, от Калифорнии). При этом она подчеркнула, что во главу угла конгресс будет ставить интересы рядовых налогоплательщиков.

Более детальный план появится уже в течение ближайших часов, а не дней, подчеркнул в четверг лидер большинства в конгрессе Гэри Рейд. Официальные лица подчеркивают, что на этот раз речь идет о "комплексном" плане, который позволил бы банкам избавиться наконец от неликвидных активов, которые тянут их сейчас на дно.

Тем временем генеральная прокуратура Нью-Йорка объявила о начале расследования недобросовестных операций на фондовой бирже, которые направлены на искусственное снижение цен акций разных компаний. Как стало известно, расследование затронет ситуацию с Lehman Brothers, AIG, Morgan Stanley и Goldman Sachs.

А президент США Джордж Буш напомнил, что его администрация принимает экстраординарные меры для улучшения ситуации в экономике. Он упомянул при этом меры по стабилизации ситуации с Fannie Mae, Freddie Mac и AIG. Глава Белого дома признал наличие "серьезных проблем", с которыми сталкиваются американские финансовые рынки.

Комментарий эксперта

Дмитрий Савченко

аналитик ФГ "Брокеркредитсервис"

С одной стороны, такой шаг американских властей, конечно же, улучшит ситуацию с ликвидностью и общее состояние. Однако это все равно лишь временное решение долгосрочной проблемы. Ведь базис, основа проблемы, а именно - невыплаты конечных потребителей по ипотеке - остаются. И по нашим оценкам, они сохранятся еще до лета следующего года. Так что цель этих мер, принимаемых сейчас финансовыми регуляторами всех стран, - только лишь с меньшими потерями дождаться дна. А оно пока никак не хочет приближаться, рычагов воздействия на конечного потребителя очень мало. Особенно в свете роста инфляции и снижения доверия потребителей.